Frankfurt (www.aktiencheck.de) - Zafer Rüzgar, Analyst von Independent Research, rät weiterhin zum Kauf der Aktie von EADS (ISIN NL0000235190/ WKN 938914).
Mit einem um 21,3% über ihren Schätzungen liegenden EBIT habe der Konzern nach Einschätzung der Analysten vor allem ergebnisseitig überzeugende Zahlen geliefert. Dabei sei auf EBIT-Ebene das höchste Q2-Margenniveau der letzten Jahre eingefahren worden. Gründe seien höhere Preise sowie in erster Linie ein verbesserter Produktmix. Nur der Sonderaufwand beim A350 infolge einer Projektverzögerung von drei Monaten sei negativ aufgefallen.
Mit Blick auf die anhaltend hohe Nachfrage sowie die zuletzt spürbar verbesserten Wechselkursbedingungen sei die Anhebung der 2012er Guidance keine Überraschung. Demnach werde der Umsatzanstieg nun bei 10% y/y und das bereinigte EBIT bei rund 2,7 Mrd. EUR gesehen.
Die Analysten hätten ihre Prognosen überarbeitet und das EPS 2013e von 2,22 EUR auf 2,28 EUR angehoben. Das EPS 2012e bleibe aufgrund einer implizierten, höheren Steuerquote bei 1,99 EUR unverändert. Hingegen sei das Kursziel von 35 EUR auf 38 EUR angehoben worden.
Die Analysten von Independent Research sehen sich in ihrer Einschätzung der EADS-Aktie bestätigt und raten weiterhin zum Kauf. (Analyse vom 27.07.2012) (27.07.2012/ac/a/d)
