Frankfurt (www.aktiencheck.de) - Der Analyst von Independent Research, Markus Friebel, rät weiterhin zum Halten der IBM-Aktie (ISIN US4592001014/ WKN 851399).
Die von IBM vorgelegten Zahlen für das 3. Quartal 2012 hätten sowohl beim Umsatz (um 4%) als auch beim Nettoergebnis (um 8%) die Erwartungen der Analysten verfehlt. Allerdings habe der Konzern erwartungsgemäß mit Hilfe seines Softwaregeschäfts seine Profitabilität weiter verbessern können.
Der Ausblick für 2012 sei dieses Mal nicht angehoben worden, was für die Analysten ebenfalls keine Überraschung darstelle. Die EpS-Guidance auf GAAP-Basis sei aufgrund von Pensionsrückstellungen in Großbritannien sogar von bislang mindestens 14,40 USD auf mindestens 14,29 USD gekürzt worden.
In Anbetracht dessen und der dennoch unter ihren Schätzungen liegenden Q3-Entwicklung hätten die Analysten ihre 2012er und 2013er EpS-Prognosen von 14,51 auf 14,32 USD bzw. von 15,92 auf 15,75 USD gesenkt.
Die Analysten von Independent Research bestätigen ihre "halten"-Empfehlung für die Aktie von IBM. Das Kursziel bleibe bei 215,00 USD. (Analyse vom 18.10.2012) (18.10.2012/ac/a/a)
