finanzen.net
23.06.2018 01:00

Vorzeitiger Ruhestand: Wie das funktioniert und welche Produkte sich eignen

Euro am Sonntag-Titel: Vorzeitiger Ruhestand: Wie das funktioniert und welche Produkte sich eignen | Nachricht | finanzen.net
Euro am Sonntag-Titel
Spezielle Produkte passen ihre Ausrichtung fortlaufend an, je nachdem, wie weit entfernt das Sparziel liegt. Aktien sorgen anfangs für Rendite, Anleihen später für Sicherheit.
€uro am Sonntag
von Christoph Platt, Euro am Sonntag

Einfach mal abschalten, sich zurücklehnen, entspannen - dieser Wunsch fürs Alter lässt sich auch bei der Geldanlage umsetzen. Und das nicht erst dann, wenn der Ruhestand beginnt, sondern schon viel früher. Einer der bequemsten Wege, Geld für die Rente oder eine Auszeit zurückzulegen, sind Lebenszyklusfonds. Die Produkte haben ein konkretes Ende des Ansparvorgangs im Blick und werden deshalb auch Zielsparfonds genannt.


Die Fonds sorgen dafür, dass das investierte Kapital fortwährend in seiner Zusammensetzung angepasst wird. Liegt das Sparziel in weiter Ferne, legen die Fonds nahezu das gesamte Vermögen in Aktien an. Denn diese sind historisch betrachtet die renditestärkste Anlageklasse. Wer einen langen Atem hat, sollte also überwiegend Aktien halten, um seinen Kapitalzuwachs zu maximieren. Der Nachteil der Papiere - ihre starken Kursschwankungen - verliert auf lange Sicht seinen Schrecken, da genug Zeit bleibt, zwischenzeitliche Rückschläge auszusitzen.


Rückt das Sparziel näher, schichten Lebenszyklusfonds nach und nach das Vermögen von Aktien in festverzinsliche Wertpapiere um, die weniger stark schwanken. Auf diese Weise soll das bereits erwirtschaftete Kapital gesichert werden. Das Risiko, kurz vor dem Ende des Sparvorgangs von einem Kurseinbruch auf dem Aktienmarkt erwischt zu werden, reduziert sich dadurch.

Ist das Sparziel nur noch ein oder zwei Jahre entfernt, stecken in einem Lebenszyklusfonds so gut wie keine Aktien mehr. Das Portfolio ist dann fast vollständig auf Wertsicherung bedacht.


Trotz des cleveren Konzepts bieten nur wenige Gesellschaften in Deutschland derartige Fonds an. Marktführer in diesem Segment ist Fidelity, die acht Produkte aus ihrer Target-Funds-Reihe offerieren. Insgesamt verwaltet das Haus 1,8 Milliarden Euro nach dieser Strategie, 819 Millionen finden sich in den Anteilsklassen für Privatanleger. Die Fidelity-Produkte sind als Mischfonds konzipiert und enthalten überwiegend einzelne Aktien und Anleihen. Daneben werden ETFs eingesetzt, um ganze Marktsegmente abzudecken.

Rund 460 Millionen Euro stecken in den Lebenszyklusfonds von Allianz Global Investors. Die Produkte der FinanzPlan-Reihe nutzen Derivate wie Swaps und Futures sowie ETFs, um die Entwicklung der Aktien- und Rentenmärkte abzubilden. Die Investitionsquote kann leicht über 100 Prozent liegen, um das Rendite-Risiko-Profil zu verbessern.

Ausschließlich in Fonds investieren dagegen die Lebenszyklusprodukte der Deka, die unter dem Label Deka-Zielfonds firmieren. Sie kommen auf ein Gewicht von knapp 170 Millionen Euro. Aus dem Marktsegment zurückgezogen hat sich dagegen der Dachfondsanbieter Sauren. Die Fonds der Zielvermögen-Serie wurden Ende 2017 mit anderen Produkten des Hauses verschmolzen.

Den passenden Lebenszyklusfonds finden Anleger, indem sie auf die Jahresangaben in den Produktnamen achten. Diese geben an, wann das Sparziel erreicht ist. Der Fidelity Target Fund 2025 beispielsweise ist für Anleger geeignet, die um das Jahr 2025 auf ihr Kapital zurückgreifen wollen. Angeboten werden die Produkte von allen Gesellschaften in Fünfjahresschritten. Exemplarisch finden sich in der Tabelle unten je drei Lebenszyklusfonds für die Jahre 2025, 2035 und 2045.

Einmalig oder per Sparplan investieren, zurücklehnen und alles Übrige den Fonds machen lassen - bequemer geht Geldanlage wirklich nicht.

Auswahl an Lebenszyklusfonds (pdf)



________________________
Bildquellen: altafulla / Shutterstock.com, MaximP / Shutterstock.com

Fondsfinder

Suchen

Heute im Fokus

DAX schließt unter 13.600 Punkten -- US-Börsen in rot -- Allianz: Höhere Dividende nach Gewinnsteigerung -- Tesla darf Rodung fortsetzen -- RHÖN-KLINIKUM, Dr. Hönle, T-Mobile US, Sprint, LPKF im Fokus

RAG-Stiftung will "relevanten Minderheitsanteil" an thyssenkrupp Elevator. Virgin-Galactic-Aktie tiefrot: Morgan Stanley hält eine Korrektur für überfällig. RHÖN-KLINIKUM: Sinkende Gewinne erwartet. US-Wirtschaft verliert an Schwung: IHS Markit-Index fällt auf tiefsten Stand seit 2013. Fitbit verkauft nach Ankündigung des Google-Deals mehr Geräte.
Werbung
Werbung
Börse Stuttgart Anlegerclub

Die richtige Strategie für die Börsenkrise

Stecken Sie nicht den Sand in den Kopf, sondern kaufen Sie die richtigen Aktien. Erfahren Sie im aktuellen Anlegermagazin mehr über attraktive Qualitätsaktien und zyklische Aktien
Kostenfrei registrieren und lesen!

Umfrage

Ein Gericht hat die Rodung für die Tesla-Fabrik in Brandenburg gestoppt. Wie finden sie diese Entscheidung?

Online Brokerage über finanzen.net

finanzen.net Brokerage
Handeln Sie für nur 5 Euro Orderprovision* pro Trade aus der Informationswelt von finanzen.net!

ETF-Sparplan

Oskar ist der einfache und intelligente ETF-Sparplan. Er übernimmt die ETF-Auswahl, ist steuersmart, transparent und kostengünstig.
Zur klassischen Ansicht wechseln
Kontakt - Impressum - Werben - Pressemehr anzeigen
Top News
Beliebte Suchen
DAX 30
Öl
Euro US-Dollar
Bitcoin
Goldpreis
Meistgesucht
TeslaA1CX3T
Microsoft Corp.870747
Deutsche Bank AG514000
NEL ASAA0B733
Daimler AG710000
Wirecard AG747206
Ballard Power Inc.A0RENB
Apple Inc.865985
Allianz840400
Scout24 AGA12DM8
PowerCell Sweden ABA14TK6
Amazon906866
Deutsche Telekom AG555750
BASFBASF11
E.ON SEENAG99